Familiale opvolging: schenken, of toch beter verkopen?

Je spande je een professioneel leven lang in om een succesvol bedrijf uit te bouwen en wilt het graag overdragen aan je kinderen die erin actief zijn. Schenken is dan een mogelijkheid. Vanuit familiaal en fiscaal oogpunt kan verkopen evenwel een betere optie vormen. Kris Van Deun, managing partner bij DaVinci Corporate Finance, licht het belang toe van een goede begeleiding bij familiale opvolging.

Familiale opvolging bij bedrijven blijkt vaak een complex en emotioneel proces. Op die momenten kan je als eigenaar een ervaren partner aan je zijde gebruiken. De overdracht van bedrijven begeleiden is de kernactiviteit van DaVinci Corporate Finance.

Objectieve waardering is essentieel

Bij een bedrijfsoverdracht stappen niet altijd alle kinderen mee in de zaak. Dan is het zaak de familievrede te bewaren. Het streefdoel: een blijvende goede verstandhouding tussen de ouders, de opvolgers en de andere kinderen. Iedereen moet het gevoel hebben dat de overdracht ‘fair’ verliep. “Een objectieve waardering van het bedrijf is dan ook essentieel voor een geslaagde familiale opvolging,” zo vertelt Kris. “Je moet onderzoeken hoeveel de werkelijke marktconforme waarde bedraagt. Op basis daarvan kan je de aandelen tegen een correcte, realistische prijs overdragen en voelt niemand zich benadeeld.”

3 mogelijke scenario’s

1. Als eigenaar schenk je je aandelen aan de kinderen. Wanneer je bedrijf als familiale onderneming kwalificeert, kan je dit onder bepaalde voorwaarden doen middels een notariële schenking zonder dat er schenkingsrechten verschuldigd zijn.
2. Als eigenaar verkoop je je aandelen aan de kinderen die meestappen in het bedrijf.
3. Je opteert voor een combinatie van schenken en verkopen.

Schenken bij familiale opvolging

Ouders die kiezen voor een schenking, willen hun kinderen niet met (te) zware financiële lasten opzadelen. Ze doen dat met de beste bedoelingen. Kris wijst er evenwel op dat… “je de aandelen in dergelijke gevallen gewoon overdraagt. De vennootschap gaat over in andere handen en fiscaal blijft alles hetzelfde. De opvolgers hebben er niets voor moeten doen en tonen daardoor soms minder waardering voor de zaak. Als eigenaar hou je aan de familiale opvolging dan weer geen appeltje voor de dorst over.”

Verkopen bij familiale opvolging

Vanuit familiaal en fiscaal oogpunt kan je zeker overwegen te verkopen aan een nieuwe holdingvennootschap, die de kinderen oprichten. Een deel van het overnamebedrag zet je om in een tegoed, geld dat de ouders niet onmiddellijk ontvangen. Je creëert hierdoor een vordering, waarop je een successieplanning organiseert. Kris: “De overdracht is haalbaarder voor de kinderen, die minder bij de bank moeten lenen en later middelen van de vennootschap naar hun privévermogen kunnen transfereren door terugbetaling van de vordering. Leuk detail: dit kan zonder roerende voorheffing of het aanleggen van liquidatiereserves. De experten van DaVinci kunnen bij dit alles instaan voor het rekenwerk en de planning.”

Familiale opvolging vanuit een 360°-filosofie

Je merkt dat het goed is om een overdracht vanuit verschillende invalshoeken te bekijken. Dat is precies hoe DaVinci familiale opvolging aanpakt. Het stappenplan oogt als volgt:

• een strategische studie
• individuele gesprekken met alle betrokken partijen
• familieraad beleggen om inzichten te delen
• concrete voorstellen voor de optimale aanpak van de familiale opvolging
• praktische uitwerking, al dan niet in overleg met je accountant, jurist of bankier

Kris Van Deun: “Onderschat het belang van een onafhankelijke, gespecialiseerde partner bij dit alles niet. Het ‘mijnenveld’ bij een familiale overdracht is groter dan bij een verkoop aan derden. Een vertrouwenspersoon kan als buffer de emotionele geladenheid van het proces ‘ontmijnen’.

DaVinci Corporate Finance biedt een meerwaarde door het denk, praat- en rekenwerk in handen te nemen, concrete overnamescenario’s voor te stellen, de onderhandelingen te begeleiden en te zorgen voor solide overeenkomsten die een generatie lang vertrouwen bieden. Verneem je graag wat we voor jou kunnen betekenen? Neem vrijblijvend contact met ons op of stel je vraag hieronder in.